三位大夫一走出屋子，仙女就到皮諾喬身邊，摸摸他的腦門，發現一點不假，他在發高燒。
於是她把一點白色粉末溶在半杯水裡，拿來給木偶，溫柔地對他說：
「喝了它，過幾天就好了。」
皮諾喬看著杯子，歪歪嘴，哭也似地問道：
「甜的還是苦的？」
「苦的，可它能醫好你的病。」
「苦的我不喝。」
「聽我的話，喝了它。」
「苦的我不要喝。」
「喝了它，喝了就給你一顆彈子糖，讓你甜甜嘴。」
「彈子糖呢？」
「在這兒，」仙女說著，從放糖的金盒子裡拿出一顆來。
「我要先吃彈子糖，再喝這種該死的苦水……」
「講定啦？」
「講定了……」
仙女給他彈子糖，皮諾喬一轉眼就喀嚓喀嚓地咬碎吃掉了，舔著嘴唇說：
「糖是藥就好了！……我就天天吃藥。」
「現在你照講定的辦，喝了這點藥水，它會醫好你的病。」
皮諾喬不情願地拿過杯子，把鼻子插進去，然後湊到嘴邊，然後又把鼻子插進去，最後說：
「太苦了！太苦了！我不能喝。」
「你嘗都沒嘗，怎麼說太苦呢？」
「我想得出來！我聞到了氣味。我要先再吃一顆彈子糖……然後喝藥水！……」
仙女像一個好媽媽那樣耐心，又給他放了一題糖在嘴裡，然後重新給他杯子。
「這樣我不能喝藥水！」木偶說著，做了成千個鬼臉，
「為什麼？」
「因為腳上的枕頭礙著我。」
仙女給他把枕頭拿開了。
「不行！這樣我還是不能喝……」
「又是什麼東西礙著你啦？」
「房門半開著，把我礙著了。」
仙女去把房門關上。
「不管怎麼說，」皮諾喬大哭大叫，「這該死的藥水是苦的，我不要喝，不喝，不喝，不喝……」
「我的孩子，你要後悔的……」
「我才不在乎吶……」
「你的病很重……」
「我才不地乎吶……」
「你發高燒，幾個鐘頭就會死的……」
「我才不在乎吶……」
「你不怕死？」
「怕死？……我寧願死也不喝這種倒霉藥水。」
正在這時候，房門開了，進來了四隻兔子，黑得像墨汁，肩膀上抬著一個小棺材。
「你們到我這兒來幹嗎？」皮諾喬叫道，害怕得在床上坐了起來。
「我們來抬你，」最大的一隻兔子說。
「抬我？……可我還沒死！……」
「現在還沒死，可你不肯喝退燒藥水，就只有幾分鐘好活了！……」
「噢，我的仙女！噢，噢，我的仙女！」木偶於是大聲叫起來「快把杯子給我……做做好事，快點快點，因為我不想死，不不不……不想死……」
他兩隻手捧著杯子，一口就把藥水喝了。
「沒法子！」兔子們說，「我們這回白跑一趟。」
它們重新抬起小棺材，打牙縫裡嘰嘩咕嚕地說著走出了屋子。
真的，過了幾分鐘，皮諾喬已經跳下床，好了。因為要知道，木偶福氣好，難得生病，好起來也特別快。
仙女看見他滿屋子又跑又跳，又利落又高興，活像一隻剛會啼的小公雞，就對他說：
「瞧，我的藥水可不是真把你治好了？」
「還有說的！它讓我活下來了！……」
「可為什麼剛才讓你喝藥水，要那麼左求右求呢，」
「我們孩子都這樣！我們比怕生病更怕喝藥水。」
「真不害澡！……孩子們應該知道，及時吃進良藥可以治好大病，甚至可以不死……」
「噢！下回我就不要那麼左求右求了！我要記住那些抬棺材的黑兔……那我就馬上抓過杯子喝下去！……」
「現在你過來，告訴我你是怎麼落到那些殺人強盜手裡的。」
「是這麼回事。木偶戲班班主吃火人給了我幾個金幣，對我說：『來，把它們帶回去給你爸爸！』可我在路上碰到一隻狐狸和一隻貓，它們兩個很好，對我說：『你想讓這幾個金幣變成一兩千個嗎，跟我們來，我們帶你上「奇跡寶地」去』。我說：『咱們走吧。』他們說：『咱們在紅蝦旅館歇會兒，過了半夜再走。』等我醒來，他們已經不在了，他們走了。於是我一個人走。夜黑得要命。路上我碰到兩個殺人強盜，身上套著裝炭的口袋。他們對我說：『把錢拿出來。』我說：『我沒錢。』因為我把那四個金幣藏在嘴裡。一個殺人強盜想把手伸進我的嘴巴。我一口咬下他的手，把它吐出來。可吐出來的不是手，是一隻貓爪子。兩個殺人強盜就追我。我拚命地逃。最後它們把我捉住，套著脖子給吊在這林子裡的一棵樹上，說：『我們明天再來，到那時你就死了，嘴巴張開了，我們就把你藏在舌頭底下的金幣拿出來。』」
「你這四個金幣，現在擱哪兒啦？」仙女問他。
「我丟了！」皮諾喬回答說，他這是說謊，因為錢在他口袋裡。
他一說謊，本來已經夠長的鼻子又長了兩指。
「你在哪兒丟了？」
「就在這兒附近的樹林子裡。」
這第二句謊話一說，鼻子更長了。
「你要是在附近那樹林子裡丟了，」仙女說，「咱們去把它們找回來。因為東西丟在附近那樹林子裡，完全可以找回來。」
「啊，現在我記清楚了，」木偶心裡慌了，回答說，「這四個金幣我沒丟掉，是剛才喝您那杯藥水的時候不小心，吞下肚子裡去了。」
這第三句謊話一說，鼻子呼地一下長成這副樣子，可憐的皮諾喬連頭都沒法轉了。頭往這邊轉，鼻子就碰到床，碰到窗玻璃；頭往那邊轉，鼻子就碰到牆，碰到房門；頭一抬，鼻子就有插到仙女一隻眼睛裡去的危險。
仙女看著他笑起來。
「您幹嗎笑？」木偶問她。眼看鼻子變得那麼長，他完全呆住了，急得要命。
「我笑你說謊。」
「您怎麼知道我說謊了？」
「我的孩子，謊話一下子就可以看出來，因為說了謊話有兩種變化，一種是腿變短，一種是鼻子變長，你的一種正是鼻子變長。」
皮諾喬羞得無地自容，想溜出房間。可是辦不到，他那個鼻子已經長得連門都出不去了。